Den missförstådda stoftvaktar-älvan Zarina stjäl Älvdalens allra mest betydelsefulla ting: det blåa älvstoftet . När Zarina flyger iväg för att slå sig samman med pirater måste Tingeling och hennes älvvänner ge sig ut på sitt livs äventyr för att få tillbaka stoftet. Men när de förföljer Zarina vänds dears värld upp och ner. Tingeling och hennes vänner upptäcker att deras respektive talanger har blivit utbytta och de inser att tiden är knapp när det gäller att försöka få tillbaka det blå älvstoftet och övertala Zarina att komma med hem.